Korrelation von R² und Portfoliogröße
Verfasst: Mi 15. Mär 2017, 18:04Hallo zusammen, ich habe eine Frage bezüglich einer Korrelation bei einer rollierenden Regression.
Ich habe eine rollierende Regression durchgeführt, bei der sich jedoch nach und nach die Portfoliogröße ändert. Daher möcht ich wissen ob, oder in weit mein R² von meiner Portfoliogröße abhängt. Um dies zu erreichen habe ich die Korrelation zwischen meiem R² und der jeweilgen Portfoliogröße in diesem Zeitfenster errechnet.
Mit folgenden werten:
2004 -0,689
2005 -0,854
2006 0,900
2007 0,745
2008 -0,862
2009 0,945
2010 0,903
2011 0,632
2012 -0,296
2013 -0,973
2014 -0,850
2015 -0,905
2016 0,927
Mittelwert -0,029
Gesamter Zeitraum 0,880
nun stellt sich mir jedoch die Frage, wenn ich aus den Jahreskorrelationen das arithmetische Mittel bilde, kommt ein Wert von -0,029 raus - also nahezu unkorreliert.
Betrachte ich die Korrelation von 2004 bis 2016 in einem, so erhalte ich einen Wert von 0,880 - also korreliert schon recht gut.
WIE KANN DAS SEIN???
Darf ich keinen Mittelwert ziehen? oder muss ich 2 komplett unterschiedliche Aussagen treffen?
Ich weiss an sich wahrscheinlich eig recht einfach aber stehe gerade total auf dem Schlauch!
VIELEN DANK für eure Hilfe!!!
Ich habe eine rollierende Regression durchgeführt, bei der sich jedoch nach und nach die Portfoliogröße ändert. Daher möcht ich wissen ob, oder in weit mein R² von meiner Portfoliogröße abhängt. Um dies zu erreichen habe ich die Korrelation zwischen meiem R² und der jeweilgen Portfoliogröße in diesem Zeitfenster errechnet.
Mit folgenden werten:
2004 -0,689
2005 -0,854
2006 0,900
2007 0,745
2008 -0,862
2009 0,945
2010 0,903
2011 0,632
2012 -0,296
2013 -0,973
2014 -0,850
2015 -0,905
2016 0,927
Mittelwert -0,029
Gesamter Zeitraum 0,880
nun stellt sich mir jedoch die Frage, wenn ich aus den Jahreskorrelationen das arithmetische Mittel bilde, kommt ein Wert von -0,029 raus - also nahezu unkorreliert.
Betrachte ich die Korrelation von 2004 bis 2016 in einem, so erhalte ich einen Wert von 0,880 - also korreliert schon recht gut.
WIE KANN DAS SEIN???
Darf ich keinen Mittelwert ziehen? oder muss ich 2 komplett unterschiedliche Aussagen treffen?
Ich weiss an sich wahrscheinlich eig recht einfach aber stehe gerade total auf dem Schlauch!
VIELEN DANK für eure Hilfe!!!